近日,保障房中心成功簿记发行国开-北京保障房中心常营公租房及其配套资产支持专项计划,发行总额10.64亿元,其中,优先级规模10.1亿元,次级规模0.54亿元,期限18年(3+3+3+3+3+3)。最终,通过全场超2倍认购,本期产品优先级票面利率3.98%,创今年来保障房证券化项目发行新低。同时,本期产品优先级创今年以来同评级保障房ABS最大单品种发行规模。
此次发行,是保障房中心首次采用资产证券化融资的创新尝试。本期产品,底层资产为朝阳区常营三期剩余地块公共租赁住宅项目公租房及配套商业未来租金收入,项目整体融资规模与账面价值比达99.31%。其中,商业部分可达235.63%,公租房部分达71.26%,融资效率较高。对比市场上公租房租金收益权ABS产品,该项目融资效率处于较高水平,能够有效体现并发挥保障房中心成本优势。同时,对于保障房中心盘活优质资产,实现前期投资资金超额提前回笼来说具有重要意义。
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